Swiss News

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

This paper investigates the impact of aid for trade (AfT) targeted at trade policies on the participation of recipient countries in global value chains (GVCs), and how this impact varies with their prevailing political regimes. In democratic countries, the need for the authorities to account for the interests of various stakeholders (e.g., lobbies, trade unions) can compromise the allocation, use, and effectiveness of AfT. In contrast, less democratic regimes are typically more insulated from political pressures, which may lead to more effective outcomes of aid. At the same time, integration into some complex GVCs requires efficient and democratic institutions, to which these products are sensitive. Employing a sample of 110 countries and data covering 2002-2018, we control for standard determinants of GVC participation, while examining the effect of AfT and the moderating role of the political regime in place. Our estimation addresses the endogeneity of aid through an appropriate instrumentation strategy. Our results suggest that the effect of AfT is mostly positive in autocratic regimes, indicating more effective trade policy reforms. When we account for regional disparities, we find evidence that AfT for trade policy is also impactful in some democratic regimes. This might suggest that the efficacy of AfT is not strictly regime-dependent, but hinges on the government’s commitment to carry out significant reforms leading to greater participation in the global economy.

Erfolgsmeldung von Stan Wawrinka. Er gewinnt erstmals seit Mitte Mai wieder eine Partie.

Der plötzliche Tod von Hayden Panettiere (36) erschüttert Natalia Yegorova (52), die Ex-Frau von Vitali Klitschko. Auf Instagram teilt sie bewegende Worte und erinnert an ihre tiefe Freundschaft mit der Schauspielerin.

Sein Verteidiger spricht von einem «aussergewöhnlichen Mordfall». 2025 tötet Ivan T. (74) in Bülach Ehefrau und Tochter mit Hunderten Messerstichen. Laut Gutachten ist T. schuldunfähig – und soll verwahrt werden. Heute Mittwoch steht er vor Gericht – Blick tickert live.

Memphis Depay bleibt in Brasilien. Der 32-jährige Holländer hat seinen Corinthians-Vertrag bis 2028 verlängert. Er verzichtet dabei auf viel Geld.

Nach dem plötzlichen Tod von US-Schauspielerin Hayden Panettiere (†36) bricht ihre Mutter Lesley Vogel das Schweigen. Sie erhebt schwere Vorwürfe gegen den On-Off-Freund ihrer Tochter, Brian Hickerson, der bei ihrem Tod anwesend war.

Es ist der Wirtschaftsprozess des Jahrzehnts. Pierin Vincenz und Beat Stocker sollen dank versteckter Deals abkassiert haben. Letzten Montag hat die Verhandlung am Obergericht begonnen. Die zweite Prozesswoche geht bereits dem Ende zu. Blick berichtet livel.

Das Winterthurer Industrieunternehmen Burckhardt Compression will am Standort Winterthur bis zu rund 150 Stellen abbauen. Weitere 70 Stellen sollen an internationalen Standorten gestrichen werden. Grund dafür: Die kommenden Quartale werden voraussichtlich schwach.

Gute Nachrichten aus Italien: Der 20-jährige Yael Trepy befindet sich nach seinem Badeunfall in Porto Cervo auf dem Weg der Besserung.

Der Premier-League-Chef Richard Masters fordert das Ende von Gianni Infantino. Grund: Ein geplanter Verkauf von WM-Anteilen, der laut Masters den Fussball gefährdet.

Mit Martina Voss-Tecklenburg kehrt ein grosser Name in die Schweiz zurück. Wegbegleiterinnen erklären, was die einstige Nati-Trainerin ausmacht und wo sie dem FCZ helfen kann. Und ein deutscher Journalist spricht über ihre wüste Trennung vom DFB.

Die Fussballer vom granadinischen Vorstadt-Klub Arenas CD erleben während ihres Trainings eine echte Überraschung. Plötzlich bebt die Erde.

Videoaufnahmen aus Rumänien zeigen ein dramatisches Ereignis auf einer Schnellstrasse: Ein Junge fällt aus einem fahrenden Lieferwagen. Doch damit nicht genug: kaum steht das Kind wieder, läuft es unter Schock direkt in die nächste Gefahr.

Am Dienstagabend ist auf einem Bauernhof in Neuwilen im Kanton Thurgau ein Grossbrand ausgebrochen. Beim Eintreffen der ersten Einsatzkräfte stand eine Lagerhalle des Landwirtschaftsbetriebs bereits in Vollbrand.

Tesla rollt das «Full Self-Driving»-System in Europa aus. Erste Länder bieten es für die Kunden bereits an, die Schweiz soll ebenfalls folgen. Doch bisher ist es noch nicht zugelassen. Eine Mitfahrt zeigt, was das System kann.

Grossbrand in Neuwilen TG: Eine Lagerhalle geriet am Dienstagabend in Flammen, über 50 Personen wurden evakuiert. Feuerwehr und Autodrehleiter im Einsatz. Der Sachschaden ist noch unklar.

Hayden Panettiere (†36) starb 3500 Kilometer von ihrem Zuhause entfernt. Nun lassen sich die letzten Stunden in ihrem Leben rekonstruieren. Kurz zuvor hatte sie noch für Peta ein letztes Mal vor der Kamera gestanden – für Wale und Delfine im Elend.

Das Openair Gampel startet am Mittwoch im Wallis. Nach einem trockenen Sommer droht Regen, doch die Organisatoren bleiben gelassen und versprechen angenehme Temperaturen unter 30 Grad sowie ein vorbereitetes Sicherheitskonzept.